Mercado Hoje 10/12/2024: Confira as principais notícias

Confira as principais notícias do Mercado Hoje 10/12/2024 segundo a equipe de renda variável do Safra Invest: Bolsas mistas; Petróleo em baixa e minério em alta. IPCA é destaque. DIRR (+) anuncia venda de participação na Riva. YDUQ (+) anuncia aquisição da Edufor. Veja!

Fechamento dia anterior
Ibovespa: 127.210 (+1,00%)
S&P: 6.053 (-0,61%)
Dólar Futuro: R$6,09 (-0,16%)

Análise Técnica

O Ibovespa apresentou alta de +1,00% no último pregão, cotado a 127.210,19 pontos. O ativo apresenta tendência de baixa no médio prazo e neutra no curto. A primeira resistência fica em 128.000 pontos e a segunda em 131.700. Do lado da baixa, o primeiro suporte se encontra na região de 124.000. O próximo fica na faixa de 122.800 pontos.

Veja também:

• Clique aqui e veja como ter seu cartão de crédito Santander isento de anuidade!
• Clique aqui e saiba como como comer nos melhores restaurantes com 50% de desconto!

O Dólar Futuro apresentou queda de -0,16% no último pregão, cotado a 6.093 pontos. O ativo apresenta tendência de alta no médio e curto prazo. Do lado da baixa, o primeiro suporte fica na região de 5.960 pontos. Se perder esse patamar, poderá alcançar o suporte seguinte em 5.715. Já do lado da alta, a primeira resistência do contrato fica na região de 6.116 e a segunda em 6.305.

Exterior

Bolsas na Europa operam em baixa e futuros nos EUA negociam próximos da estabilidade. A balança comercial da China mostrou que as exportações aumentaram com as empresas acelerando o passo para se antecipar às tarifas dos EUA e as importações caíram num sinal de fraqueza da demanda interna do país. O petróleo apresenta queda com preocupações com excesso de oferta e o minério de ferro sobe com expectativa por novos estímulos à economia chinesa.

Doméstico

O IPCA de novembro será anunciado no início da manhã e as expectativas de consenso de mercado apontam para uma alta de 0,38% na comparação mensal e alta anual de 4,86%. Ontem, os juros futuros subiram com dificuldades na tramitação do pacote fiscal por impasse sobre emendas parlamentares, além de piora das expectativas da Pesquisa Focus.

Atualizações do Mercado Hoje 10/12/2024

Direcional

A Direcional anunciou que assinou um memorando de entendimento com a Riza Asset Management para a venda de participação minoritária em sua subsidiária Riva, num valuation de R$ 2,65 bilhões.

A conclusão da transação ainda precisa ser aprovada pelos órgãos antitruste. A empresa realizará teleconferência de investimentos às 9h para dar mais detalhes sobre a operação. Em nossa opinião, a transação deve ser bem recebida pelos acionistas da Direcional, especialmente à luz do atual ambiente marcado por um ciclo de aperto monetário, que poderá ter um impacto maior no desempenho operacional da Riva daqui para frente.

Considerando o pagamento adicional de dividendos de R$ 150 milhões, a aquisição avalia a Riva em uma avaliação P/VP de 5,2x, o que implica um prêmio de 108% sobre a avaliação P/VP de 2,5x da Direcional.

Rumo

Rumo divulgou seu desempenho operacional para novembro de 2024, que atingiu 6,9 bilhões de RTKs no volume total embarcado, com aumento de 5,1% em relação ao mesmo período do ano anterior.

Esta melhoria foi impulsionada por maiores volumes transportados através de sua operação do Norte (+8,5% ano a ano), principalmente devido à madeira, celulose e papel (+101% ano a ano), açúcar (+50% ano a ano), farelo de soja (+18% ano a ano) e volumes de fertilizantes (+17% ano a ano), que foram parcialmente compensadas pela queda de 12,4% no volume do ano em suas operações no Sul.

Vemos o resultado mensal como positivo para a Rumo. O volume embarcado em novembro representa um sólido volume mensal para a empresa e, ajustado para o trimestre, permanece 4,9% acima da nossa previsão. Mantemos nossa recomendação de Compra para a empresa.

Alimentos e bebidas no Mercado Hoje 10/12/2024

Melhores tendências de volume e preços para aves e carne suína na semana passada. O Departamento de Comércio Exterior do Brasil (Secex) divulgou os dados preliminares para a primeira semana de dezembro, mostrando sólidos volumes médios diários para aves, que aumentaram 43% s/s, enquanto a carne de porco permaneceu plana e a carne bovina recuou 11%.

Em termos de preços, tanto a carne de aves quanto a carne bovina aumentaram 1% s/s enquanto a carne de porco subiu 2%. Os volumes mais baixos de carne bovina são bastante compreensíveis devido aos contratos de exportação que já mencionamos em relatórios anteriores, levando a demanda dos frigoríficos a suavizar recentemente.

Em nosso universo de cobertura, a BRF é a empresa com maior exposição às exportações brasileiras de aves e suínos, enquanto a Minerva é a mais exposta às exportações de carne bovina.

Yduqs

A Yduqs anunciou a aquisição da Sociedade Educacional Fortaleza (Edufor), entidade de apoio (“mantenedora”) das instituições de ensino superior Faculdade de Ciências e Saúde e Faculdade de Tecnologia e Administração, por R$ 145 milhões.

A Edufor tem um campus no Maranhão, e a Yduqs estima uma relação EV/EBITDA de 4,1x para 2027. A Instituição conta com 118 vagas de medicina já em operação em seu portfólio de cursos, levando a um EV/vaga de R$1,230 milhão para este negócio (atribuindo valor zero a outros cursos), um desconto de 42% vs. a média de R$ 2,2 milhões para os negócios envolvendo assentos médicos anunciados em 2024 no setor.

No geral, a aquisição está alinhada com a estratégia de alocação de capital da empresa e reforça o portfólio de marcas da Yduqs.

Frasle

Estamos atualizando nossas estimativas para a Frasle (FRAS3) e introduzindo nosso novo preço alvo de 12 meses de R$ 26,60/ação (de R$ 21,20/ação), o que implica um aumento de 27%, o que nos leva a manter nossa classificação de Compra para as ações da empresa.

Revisamos nosso modelo de avaliação, incorporando os mais recentes resultados trimestrais da empresa, estimativas macroeconômicas atualizadas, novas previsões para as operações da empresa e a aquisição da Kuo Reffaciones (junho de 2024).

Com base em nossa nova previsão, a Frasle está atualmente operando em 7,1x EV/ EBITDA para 2025, ~ 7% abaixo de sua média de 5 anos múltiplo de 7,6x e 5,3% abaixo de seus pares globais.

Aura Minerals

Ontem, a Aura Minerals realizou seu Dia do Investidor anual. Aura espera que os preços do ouro sejam resilientes devido à inflação e às tensões geopolíticas. Nesse sentido, apoiando sua estratégia de manter altos retornos e desbloquear valor por meio da exploração, crescimento da produção e reavaliação.

A empresa tem como objetivo atingir uma produção de 450koz/ano nos próximos anos, avançando com projetos, melhorando a eficiência e buscando aquisições.

Além disso, a Aura planeja aumentar a liquidez das ações por meio de resultados crescentes, ampliando sua base de acionistas através da divulgação aos investidores e potencialmente listando ações em outras bolsas como a Nasdaq.

Outras informações do Mercado Hoje 10/12/2024

Commodities
Petróleo apresenta baixa (US$ 71,84/b; -0,42%)
Minério de ferro registrou alta (US$ 105,55; +0,20%)

Agenda do Mercado Hoje 10/12/2024
09:00 – Brasil – IPCA

Empresas
Gol: Empresa protocolará Plano de Reestruturação no âmbito do Chapter 11

Fale com um Assessor de Investimentos

Para entrar em contato com um assessor de investimentos basta acessar este link e marcar uma reunião para apresentação do trabalho de assessoria de investimentos que é totalmente gratuito.

As informações fornecidas neste conteúdo são exclusivamente para fins informativos e educacionais e não devem ser interpretadas como recomendações de compra ou venda de ações. Recomenda-se que os investidores realizem suas próprias análises ou consultem um profissional qualificado antes de tomar qualquer decisão de investimento.